À l'intérieur de Thrive Capital et Kushner : Le puissant acteur derrière le dernier tour de financement de 6,6 milliards de dollars d'OpenAI

Thrive Capital : Un acteur majeur en capital-risque

Fondée en 2009 par Joshua Kushner, Thrive Capital est une société de capital-risque basée à New York, connue pour ses investissements dans des entreprises à fort potentiel dans divers secteurs, y compris la fintech, la santé, les logiciels et l'IA. La réputation de Thrive s’est construite sur ses investissements stratégiques dans des startups en phase de démarrage et des entreprises établies, identifiant et soutenant les opportunités de croissance dans divers secteurs.

Parmi les investissements notables figurent Instagram, Stripe, Robinhood et Twitch—des entreprises qui ont non seulement révolutionné leurs domaines respectifs mais ont également réalisé des retours substantiels pour les investisseurs. La stratégie de Thrive de prendre une perspective à long terme et de fournir un soutien continu à ses entreprises du portefeuille a été la clé de son succès. Au fil des ans, Thrive Capital a levé des milliards d'actifs, devenant une force dominante dans le secteur du capital-risque technologique.

Liens avec la politique : Le contexte familial de Joshua Kushner

Joshua Kushner, l'âme dirigeante de Thrive Capital, est le frère de Jared Kushner, qui a été conseiller principal de l'ancien président Donald Trump. Ce lien familial a attiré l'attention, mais Joshua a maintenu son indépendance politique, se distanciant des campagnes et des politiques de Trump. Malgré ces liens, Joshua a su se forger une identité distincte, mettant l'accent sur le focus d'Thrive sur l'investissement et l'innovation plutôt que sur une affiliation politique.

Cependant, la notoriété de la famille Kushner, combinée à leur richesse et à leur influence, a sans doute joué un rôle dans l'accès de Joshua à des réseaux puissants qui ont soutenu la croissance de Thrive Capital.

La performance de Thrive Capital : Un palmarès inégalé

Le portefeuille d'investissements de Thrive Capital compte certains des plus grands noms de la technologie et de la finance. Les investissements dans des entreprises telles qu’Affirm, Nubank et Warby Parker ont conduit à des sorties significatives, avec des entreprises comme Affirm et Nubank devenant publiques à des valorisations multimilliardaires. La capacité de Thrive à identifier les tendances émergentes et à soutenir les entreprises innovantes dès le départ a contribué à sa performance remarquable.

Le récent succès de la firme est souligné par sa capacité à lever des sommes importantes pour de futurs investissements, notamment 3 milliards de dollars pour des startups en 2022 et 5 milliards de dollars répartis sur deux fonds en 2024. Cette force financière, combinée à des sorties réussies, a cimenté la réputation de Thrive en tant que firme de capital-risque de premier plan, surtout dans le secteur technologique à forte croissance.

La clé du succès de Thrive

Le succès de Joshua Kushner avec Thrive Capital peut être attribué à une combinaison unique de facteurs qui vont au-delà des tactiques de capital-risque traditionnelles. Son influence familiale, des cercles sociaux d'élite et des alliances stratégiques lui ont donné accès à des opportunités souvent hors de portée pour d'autres investisseurs.

Liens familiaux éminents : Le contexte de Joshua Kushner, y compris l'empire immobilier de son père et les liens politiques de son frère, lui a permis d'accéder à des réseaux d'élites financières et politiques. Ces connexions, bien qu'elles ne soient pas directement impliquées dans les opérations de Thrive, ont aidé à ouvrir des portes aux opportunités d'investissement dans des entreprises à forte visibilité comme Instagram et Stripe.
Réseaux sociaux d'élite : La capacité de Thrive Capital à investir dans certaines des startups technologiques les plus réussies peut être liée aux connexions de Joshua Kushner dans les cercles sociaux de New York et de la Silicon Valley. Ses relations avec des fondateurs de technologie, des leaders d'affaires et des célébrités lui ont permis d'identifier et d'investir dans des entreprises avant qu'elles ne soient largement reconnues.
Partenariats stratégiques : Les actionnaires minoritaires de Thrive comprennent des poids lourds de l'industrie comme Robert Iger, l'ancien PDG de Disney, et Henry Kravis, co-fondateur de KKR. Leur implication offre non seulement un soutien financier mais renforce également l'influence de Thrive dans des accords d'investissement de premier plan.
Accès aux talents de haut niveau : Les liens personnels de Joshua Kushner avec des visionnaires de la technologie et des célébrités, notamment des investissements dans des entreprises dirigées par des célébrités comme SKIMS (fondée par Kim Kardashian), illustrent la capacité de Thrive à allier pertinence culturelle et innovation technologique.

Maintenir une image nette malgré des liens familiaux

Bien que Thrive Capital ait maintenu une image relativement propre, les liens familiaux de Joshua Kushner ont parfois suscité des critiques. Le rôle de son frère Jared dans l'administration Trump a été un sujet de controverse, mais Joshua s'est largement distancié des controverses politiques, se concentrant plutôt sur la mission d'investissement de Thrive. De plus, les problèmes juridiques de leur père, Charles Kushner, et son pardon ultérieur par Donald Trump ont été liés à l'influence de la famille, bien que Joshua n'ait pas été directement impliqué dans des actes répréhensibles.

De plus, le portefeuille de Thrive Capital comprend des investissements que certains critiques affirment avoir pu bénéficier de connexions politiques, mais ces allégations n'ont pas donné lieu à des controverses significatives. Dans l'ensemble, Thrive et Joshua Kushner ont réussi à naviguer dans l'intersection complexe de la famille, de la politique et des affaires.

L’influence de Thrive Capital continue de croître

L'ascension de Thrive Capital n'est pas seulement due à ses investissements précoces, mais aussi à son approche stratégique de levée de fonds et de gestion des investissements. L'utilisation par Thrive de véhicules d'investissement spécifiques (SPVs) dans des accords comme OpenAI permet à la firme d'attirer des capitaux externes tout en augmentant son influence dans le secteur du capital-risque. Cette stratégie financière sophistiquée a placé Thrive dans une position d'avantage pour participer à des accords nécessitant de grosses sommes, la distinguant de ses concurrents.

Faits intéressants sur Joshua Kushner et Thrive Capital

Les opinions politiques libérales de Joshua : Malgré les liens conservateurs de sa famille, Joshua Kushner est connu pour ses inclinations politiques libérales, ayant soutenu des candidats et des causes démocrates, y compris Planned Parenthood.
Statut de milliardaire : Joshua est devenu milliardaire avant son frère Jared, grâce à son succès précoce avec les investissements de Thrive Capital.
Investisseurs de haut profil : Thrive a attiré des investissements de certaines des figures les plus influentes de la finance et du divertissement, y compris Henry Kravis et Robert Iger.
Les performances inégales d'Oscar Health : L'un des autres projets de Joshua, Oscar Health, a rencontré des défis malgré l'enthousiasme initial des investisseurs, entraînant des fluctuations importantes de son prix de l'action.

Conclusion : L'avenir de Thrive Capital dans le monde du capital-risque

L'implication de Thrive Capital dans le dernier tour de financement d'OpenAI souligne son influence croissante dans les secteurs technologique et du capital-risque. Avec un bilan d'investissements réussis, des liens solides avec des investisseurs de haut niveau, et un accès à des opportunités exclusives, Thrive est bien placé pour continuer à diriger dans le monde du capital-risque. La combinaison unique de compétences commerciales, de connexions stratégiques et de philosophie d'investissement à long terme de Joshua Kushner garantit que Thrive Capital restera un acteur clé dans le paysage technologique en constante évolution.